自然資產代幣化,碳交易火熱,矽谷一線 VC 齊聚碳中和

買賣虛擬貨幣

什麼是當下最熱的風口?

這個答案或許屬於碳中和:二氧化碳的排放量與二氧化碳的去除量相互抵消。

在歐美多國2050年實現碳中和、中國2060年實現碳中和的承諾下,全球資本正齊聚一堂。

全球能源轉型委員會(ETC)在官網公佈的研究報告中表示,為了實現碳中和目標,從現在到2050年全球需要投資超80萬億美元。

7月16日,全國碳排放權交易正式開市,二級股票市場上,“碳中和”概念股早已成為耀眼的明星,有股票因“碳中和”概念,被連拉21個漲停板。

在矽谷,a16z、USV、紅杉資本……等頂級VC都瞄準這一賽道,參與投資了諸多專案,其中不乏有大膽的設想:將自然資產代幣化,將穩定幣與自然資產掛鉤。

USV:將自然資產代幣化

2021年1月,以論文驅動的風險投資公司聯合廣場風投(USV)設立了 1.62 億美元的氣候基金,投資於為緩解氣候危機提供幫助的公司和專案。

無論是網際網路還是區塊鏈投資,USV都算得上“開拓者”。

網際網路泡沫破裂後的2003年USV正式成立,以大膽投資網際網路初創公司著稱,投出並且成功退出了包括Zynga、Indeed、Tumblr、Twitter、Lending Club、Etsy在內的眾多獨角獸公司。

2016年,當時的USV合夥人Joel Monegro發表了名為《fat-protocols》(胖協議)的文章,一度被行業內人士奉為投資聖經,指引了公鏈投資熱潮。

如今,USV 投資了 Coinbase 交易所,Algorand、FileCoin 等等知名專案,同時也是 Multicoin、Polychain、Placeholder 等多個頂級風投的母基金。

當USV瞄準碳中和,合夥人David Gabeau提出一個設想——將自然資產代幣化。

在他看來,基於區塊鏈的加密貨幣為全球資產和金融市場提供了全新的功能,因此在將自然資源標記為代幣化資產方面存在巨大潛力。

在提出這個設想前,USV在碳中和領域接連佈局,投資了Silviaterra(現為NCX) ,透過Basemap測出美國每一英畝林地樹木的尺寸和種類以及平均年齡,以此進入碳補償交易市場。

對於任何一家希望減少自身碳排放的組織來說,大致都有兩種基本方法:直接消除自身運營中的碳排放,或者購買碳補償(carbon offsets)。

道理很簡單,如果一個組織產生了一噸的碳排放,然後付費讓另一方透過植樹或者風力發電等形式抵消一噸的碳排放,那麼就實現了碳中和。

2016年,碳補償交易規模只有3400美元,一直是一個小眾市場,但隨著碳中和上升為國家戰略,碳補償交易將成為國際間的藍海,英格蘭央行前行長Mark Carney曾表示,到 2030 年,碳補償市場可能會達到 1000 億美元的規模。

Silviaterra使用了計算機視覺技術,利用航拍影象和其他感測器資料,自動評估森林中的樹木儲存了多少碳,為評估碳交易提供了資料支撐。

2021 年4月,Silviaterra升級改名為自然資本交易平臺(Natural Capital Exchange),簡稱NCX,可以將其理解為碳排放交易所,主要處理大型企業與美國南部松樹林場之間的碳補償交易。

製造排碳量的大型企業可以透過NCX向林場經營者購買碳補償合約。根據合約,林場經營者承諾在特定時間內不進行伐木,保留樹木,繼續吸收二氧化碳,來補償購買方所製造的碳排放量。比如,微軟就在NCX上購買了300百萬美元的碳排放量。

但這還遠遠不夠,在USV合夥人David Gabeau看來,將自然資源代幣化有助於全球合作以及幫助自然資源準確定價。

在去中心化的區塊鏈上將自然資產變成加密資產,可以使自然資產具有以下重要特性:

透明和獨特性:隨著公司和政府投入大量資金,在遙遠的土地購買自然資產來實現碳中和,交易資產的獨特性和避免重複買賣至關重要,區塊鏈可以實現這一點。

即時進入全球市場:自然資產是全球性的,全球市場對於釋放其價值至關重要,在鏈上驗證的無國界、無許可的交易市場可以讓全球任何地方的人參與到碳交易市場中。

作為抵押品使用:一旦有足夠的自然資產被代幣化,它們也可以構成一種新型的數字抵押品的基礎。代幣化的資產可以被抵押,用於貸款、保險、穩定幣和其他鏈上金融產品。與其將穩定幣與美元等現有貨幣掛鉤,未來新的穩定幣可以主要(也可能完全)由自然資產支援。

這有點類似於Kim Stanley Robinson新書《未來部》中的關於碳貨幣的想法。

資產質量的公開第三方驗證(預言機):自然資產的質量同樣需要得到驗證,不是所有的自然資產都是同質化的,它們的質量隨著時間的推移而變化。

在鏈上新增來源和年齡等識別符號,可以幫助確定資產的質量,有了代幣化資產,任何第三方都可以新增和驗證質量資料。

由於世界自然資產的規模巨大,同時碳交易在未來成為剛需,代幣化的自然資源有可能成為最大的加密資產類別之一。區塊鏈技術結合金融激勵機制,將釋放出自然資產的真正價值,並幫助解決氣候危機。

碳補償交易與區塊鏈相結合或許將會是未來的一個投資熱點,無獨有偶,天津市的排放權交易所在7月15日釋出了全國首個基於螞蟻鏈的碳中和存證產品,使碳抵消的發行、交易和審計透明化、可追溯。

目前,USV也依然在尋找自然資產代幣化的相關投資標的。

a16z:押注碳補償API Patch

矽谷壞小子,著名“媒體公司”a16z(Andreessen Horowitz)也沒有缺席碳中和市場的投資。

2021年2月,a16z領投了碳補償API開發商Patch 450萬美元種子輪融資。

Patch讓管理碳補償交易變得更容易,透過一個API和幾行程式碼就可以訪問碳補償專案。

Patch開發了一個碳補償平臺,使企業既能計算出他們的碳足跡,又能找到相應的碳補償專案來解決碳排放問題。利用Patch,企業可以從專門從事混凝土礦化空氣碳捕獲、改善森林管理、生物炭等專案中購買碳排行額度。

Patch最大的特色在於其開發的API,包含可以直接整合到公司網站的預寫程式碼,讓企業可以將Patch不同的碳補償功能直接整合到商用平臺中。

例如,API可以跟蹤公司員工的商務飛行,並向公司推薦和促進購買碳補償額度。Patch的演算法會根據旅行的長度和和出行方式(即飛機、汽車),計算出需要中和的碳量。

截至目前,Patch平臺上有8家來自世界各地的碳補償供應商,透過使用Patch API,可以直接獲得碳補償訂單。

目前,Patch也在積極關注比特幣挖礦造成的碳排放問題,背靠a16z這樣的加密貨幣VC大山,後續Patch引入區塊鏈或者加密貨幣也不會讓人意外。

紅杉資本:joro,碳中和贖罪券

以上所述創業專案,都是聚焦於碳補償的B端市場,而在面向個人的C端市場,同樣有眾多碳中和創業專案湧現出來。

在國內,最大的C端碳中和應用要數支付寶的螞蟻森林。

每一筆無碳行為的綠色能量,都可以匯聚成為沙漠戈壁中一棵真正的樹,這個機制是基於“獎勵”,同時帶有社互動動場景。

目前,在國外的湧現數款C端應用,與螞蟻森林的獎勵機制相反,它們採取的機制是“懲罰式”的。

比如,下載APP之後,你的每一次日常行為都會被核算成對應的碳排放,數字過高時,你不得不支付一筆罰款抵消碳排放量,類似於中世紀歐洲的贖罪券:交一筆錢給“上帝”,上帝原諒你排放碳能量。

看似是不靠譜的“烏托邦”,但不少應用卻拿到了頂級VC的投資。

2019年,Wren在YC畢業並收到了15萬美元投資,又於2020年拿到了Paul Gramham和USV 150萬美金的種子投資。

Wren會透過問卷調查來生成個人的碳足跡報告,比如“一年長/短途飛行多少次?”、“你多久吃一次紅肉或乳製品?”等,然後根據一定的資料和規則換算成碳排放量。

就全球主要國家而言,美國人均碳排放量是19噸二氧化碳,中國是9噸,英國為8.9噸……如果你產生的碳排放處於這個水平或者遠超,那麼你需要支付每月24.13美元來抵消你的碳排放,完成一次碳贖罪。

拿到這筆“碳贖金”,Wren會幹什麼?它在抵扣運營成本之後,參與到全球性的碳中和專案中,以幫助抵消碳排放。

比如在烏干達北部,使用當地能源所產生的煙霧相當於一人每天抽兩包煙,一家能源公司透過將農業廢棄物轉化為清潔能源的方式,到2023年將滿足烏干達20萬難民家庭所有的烹飪燃燒需求,Wren去資助這家公司。

在亞馬遜雨林,Wren資助一家基金會,他們使用衛星影象、無人機來檢測和組織非法砍伐雨林的現象。

在這個領域,紅杉資本也出手了——Joro。

2020年,Joro拿到了紅杉資本領投的250萬種子輪投資。比起Wren,Joro除了會收集個人資訊計算碳足跡,還會連線到你的銀行卡或信用卡,根據消費記錄計算使用者所“產生”的碳排放。

在計算碳排放的方法上,Joro有著自己的一套獨特演算法,比如信用卡上消費記錄無法給出具體的消費明細,那麼joro就會根據過去的消費行為指標來估算個人碳排放。

“我們能夠知道使用者花了100美元,透過對他的調研知道他一週的飲食情況……這些資訊的交叉組合,我們推斷一個人花費的一美元會產生多少碳排放,從而給出一個實時的碳足跡記錄。”

商業模式上,Joro和Wren同樣需要收碳中和罰款,然後去資助改善環境的專案,比起Wren單純致力於碳補償,Joro還帶有碳教育的意味,讓人們時刻了解自己的消費行為所帶來的碳排放。

2020年,使用者在 Joro 抵消的差不多是 50 萬棵樹能夠吸收的碳排放。

這樣的商業模式在國內看來或許有點匪夷所思,因為這純靠個人的良心發現與革命自覺,因此在“白左”社會有著生存空間,但是否長期可持續或許要打一個問號。

如何用激勵而不是懲罰的手段讓更多人參與到碳補償中;如何確保資金透明,真正用於碳中和專案……

無論是Joro還是Wren,或許都可以考慮一下區塊鏈。

免責聲明:

  1. 本文版權歸原作者所有,僅代表作者本人觀點,不代表鏈報觀點或立場。
  2. 如發現文章、圖片等侵權行爲,侵權責任將由作者本人承擔。
  3. 鏈報僅提供相關項目信息,不構成任何投資建議

推荐阅读