什麼是分散式金融？變革的呼聲：權力下放的簡史
催化劑
使用傳統銀行業務是一種奢侈。截至2018年，全球仍有超過17億成年人沒有銀行賬戶。造成這種情況的主要原因是：由於沒有足夠的現金而不需要銀行帳戶的感覺；有一個擁有現有銀行賬戶的家庭成員；沒有任何附近的銀行；和/或對銀行系統的普遍不信任。
儘管後者是一個相當主觀的原因，但超過20％的受訪者都認同這種觀點。事實是，甚至全球金融服務業巨頭也失敗了。例如，2008年，擁有6,390億美元資產的雷曼兄弟公司申請破產。
這加上銀行機構的一系列其他不負責任的決定和嚴格的監督，導致了公眾普遍的不信任感。
這些事件不僅加劇了對這些機構的這種不信任，還導致尋求其他財富管理方法。然後，在2008年（由於這種混亂），一群程式設計師為不需要中央管理的系統提出了建議。
其中一位是中本聰（satoshi nakamoto），他提議建立一個點對點電子現金系統。他稱這個新系統為“比特幣”。
反應
這個新系統透過使用稱為區塊鏈的基礎技術消除了對中央治理的需求。透過區塊鏈，使用者無需集中機構（如銀行）即可持有和轉移資金。
快進到2015年，隨著vitalik buterin和gavin wood釋出了自己的區塊鏈以太坊，該系統又增加了一層複雜性。
以太坊允許持有和轉移資金的功能相同。但是，它也實現了稱為智慧合約的附加交易協議。
這些根據合同或協議的條款自動執行，控制和/或記錄的與法律相關的事件或動作。新增功能使分散財務成為可能。
defi是什麼意思？
defi是去中心化金融的縮寫，它是區塊鏈和加密貨幣領域增長最快的領域之一。 defi是分散式應用程式（dapps）的生態系統，可在沒有管理許可權的分散式網路上提供金融服務。
它代表了旨在向所有人推廣無國界，無審查且可訪問的金融產品的運動。
此外，這些dapp的絕大多數都建立在以太坊區塊鏈上，這進一步促進了它們的互連性。
但是，為了瞭解defi dapp如何塑造未來，我們必須首先更深入地研究當前的財務系統及其固有的缺陷。
傳統金融機構（中央金融或cefi）
銀行與銀行
如前所述，銀行是傳統金融領域的領導者。這些巨人為個人，企業和其他金融機構提供便利的付款，存款和信用額度。銀行甚至向政府提供流動性。
實際上，銀行機構是如此之大，以至於全球前十大銀行的總資產價值超過28萬億美元。從這個角度來看，這足以償還整個美國的國債，但仍然有超過1萬億美元的餘額。
銀行使資金能夠在全球範圍內流動，並且是金融業的重要組成部分。然而，它們是由人管理的，因此容易受到與人有關的風險，例如資金管理不善和腐敗。
如前所述，2008年金融危機是上述風險可能後果的直接例證。這種情況只有透過政府大規模援助的干預才得以改善。沒有它們，結果可能對全球經濟造成災難性影響。
輔助功能
當前金融體系的最大缺陷之一是所有人缺乏可及性。如前所述，超過17億人沒有在金融機構擁有帳戶。
無論是由於貧困，地理位置還是對當前系統的不信任，這些人都無法從金融服務中受益，例如開立儲蓄帳戶，貸款或進行投資。
另一方面，去中心化金融系統僅要求該人可以訪問具有網際網路連線的裝置。
因此，defi解決了這些問題，因為不需要驗證程式或建立帳戶所需的最低現金。位置完全獨立；而且沒有第三方機構參與，使其成為一個不信任的系統。
付款和清關
透過銀行匯款是乏味的。在全球範圍內轉移付款通常需要幾天的時間，並且在整個過程中會產生大量費用。
例如，從美國到法國的轉帳可能會產生貨幣兌換費，國際電匯出站費，然後在接收銀行收取國際電匯入站費。這是三筆費用，傳送者和接收者之間需要幾天的時間。
在某些情況下，付款甚至可能根本沒有完成。銀行可以選擇凍結資金並要求提供進一步的證明檔案。
加密貨幣轉移不會發生這種情況。加密貨幣為defi生態系統提供了動力，並允許傳送方繞過中介機構。
例如，比特幣或以太坊轉賬將產生一筆相對較小的費用，並會在不到15分鐘的時間內到達收款錢包。在某些情況下，如果傳送方和接收方都使用相同的加密貨幣錢包平臺，則付款可能是即時的。
透明度
透明度是中央機構的另一個主要問題。儘管它們經常是安全的存放資金的地方，但它們仍然容易受到管理不善的影響，就像2008年雷曼兄弟（lehman brothers）的情況那樣。
不幸的現實是，存入他們的帳戶的人無法知道金融機構在用他們的資金做什麼。畢竟，銀行是一家企業。因此，存入他們帳戶中的錢很少完全保留在銀行中。
銀行使用這些資金進行自己的投資。他們之所以能夠做到這一點，是因為他們知道，儲蓄帳戶中的資金很少會一次性提取。因此，他們可以將這些錢借給個人或企業，並從利益中獲利。
同時，個人對於錢的用途一無所知，相信這個第三方不會進行任何可能導致他們破產的錯誤投資。
使用defi，這不會成為問題。這些應用程式中使用的協議是建立在公共區塊鏈之上的，並且在大多數情況下是出於審計和透明目的的開源。他們分散的治理確保每個人都知道發生了什麼，並且沒有濫用資金。
defi協議被編寫為程式碼行。這些程式碼完全按照程式設計的方式執行。任何缺陷都將立即被發現。
集中式與分散式
defi運動旨在彌合那些有幸獲得金融產品和服務的人與沒有金融產品和服務的人之間的鴻溝。目標是使所有人都可以使用財務。
對於個人而言，擁有一種安全地保留其收入並利用其積累更多財富的方法，這不是特權，而是基本人權。只有消除進入壁壘，我們才能開始消除困擾當今世界的赤貧。
在以下部分中，我們將更深入地介紹去中心化金融生態系統中的各種應用程式。
去中心化金融（defi）
在上一節中，去中心化金融或defi被定義為去中心化應用程式的生態系統。這些dapp允許生態系統中的使用者利用金融服務（例如借款，借貸和交易），而無需依賴銀行等集中機構。
因此，defi不是單個應用程式，而是一組產品和服務。構成defi生態系統的dapp可以替代或替代銀行，保險和貨幣市場等服務。 defi dapp使他們的使用者不僅可以使用服務，而且可以將它們組合在一起以創造更多機會。
這些defi dapp由於具有互操作性和可組合性，因此通常被稱為money lego。這些lego屬於很多類別，在這裡我們將參考其中的一些類別。但是，我們將保持簡短的解釋，並在本文的第2部分中深入探討每個單獨的解釋。
另外，請務必注意，這個新興的去中心化金融部門尚處於起步階段，因此很容易受到風險的影響。它仍處於試驗或試驗階段，將需要一些時間才能發展成為成熟的金融工具。儘管如此，專案每天都在迅速改善。以下是一些有關當前正在開發的類別的示例：
1.穩定幣
a。不同加密貨幣的價格波動很大。為了降低此類波動的風險，某些硬幣（例如usdt，usdc或dai）與美元等全球貨幣掛鉤。但是，集中式穩定幣要求使用者相信他們擁有發行的現金量。去中心化的穩定幣將是透明的並且可以保證抵押品。
2.借貸
傳統機構的借貸有很多限制，例如信用評分高和抵押品充足。藉助defi，任何人都可以抵押自己的資產以獲得貸款。人們還可以透過向貸款池（如uniswap或trams dex）捐款並賺取利息來賺取資產收益。
3.交易所（dex）
中央交易所保持對存放在其中的資產的控制權。藉助分散交易所（dex），投資者無需第三方託管人即可保管其資產。
4.資金管理
基金監督資產並管理現金流量以產生投資回報。 defi的透明性使使用者可以檢視如何管理其資金並瞭解產生的成本。
5，彩票
在以太坊區塊鏈上使用智慧合約將消除彩票託管資金的託管需求。因此，使用者仍然可以參與，但不會產生不必要的額外費用。
6.付款
儘管我們已經探討了比特幣和以太坊的價值轉移概念，但付款也指定期付款。例如，智慧合約可以幫助僱主自動支付員工工資。
7，保險
保險可以幫助個人管理風險。當一個人購買保險時，他們在經濟上保護自己，以防不幸和不可預測的損失。通常在購買新車或房屋之類的大筆費用之前購買保險，或者為健康或生活等不可預見的併發症購買保險。
最後，總結本文的第1部分，以下是對以太坊區塊鏈的解釋，這使得defi生態系統成為可能：
以太坊平臺
defi生態系統中的大多數dapp都建立在以太坊區塊鏈上。以太坊是一個開源平臺，軟體開發人員可以在該平臺上編寫智慧合約，以透過一組預先設定的條件來控制數字資產。具體條件取決於合同的預期目的。
以太（或以太幣）是以太坊區塊鏈的原生加密貨幣。與比特幣類似，它就像金錢，可以用於日常交易。可以將它們逐人傳送以根據當前市場價值購買商品或服務。這些交易都永久記錄在以太坊區塊鏈上。
以太坊上的gas是一筆很小的費用，需要在每次交易和建立智慧合約時支付。從更專業的角度講，該費用是執行這些操作所需的計算工作量。所需的氣體量取決於操作的複雜性。這些費用全部以eth支付。
智慧合約
智慧合約是將區塊鏈技術推向新高度的核心功能。透過使用智慧合約，開發人員和一般個人都可以消除第三方干預的需要。
智慧合約本質上是一個可程式設計的合約，它允許兩個對手方為交易設定條件。
例如，在2017年，許多新興專案使用智慧合約建立了一個簡單的眾籌系統。它以以下方式工作：
1.建立了一個智慧合約，該合約將發行給定數量的令牌。
2.然後，它規定，對於投資者存入的每一個以太幣，投資者都將獲得給定數量的該專案的本機令牌。
3.一旦投資者將x數量的以太幣轉移到專案的錢包中，智慧合約就會立即將該專案代幣的等值金額釋放到投資者的錢包中。
然後，該智慧合約消除了對任何第三方（託管人員，律師，代理人等）干預的需要。它遵循“如果是，那麼那個”原則。當滿足預定條件時，合同將按照程式設計進行操作。
這使得這些交易變得快速，簡單和透明，因為每筆交易都被永久記錄到公共分類賬（即：區塊鏈）中。
現在，這個特殊的例子也引起了很大的爭議。無數專案只需要一個漂亮的網站就可以開始向投資者索要資金，而不論專案建立者是否打算執行其提案。
儘管如此，該系統仍然有效。一份智慧合約發行了代幣，並分發給了選擇參與的投資者。無需干預。
這一時期爭議的一線希望（2017年首次代幣發行或ico繁榮）使許多政府注意到區塊鏈領域，並開始圍繞它制定法規。因此，在增加空間的可信度和可及性的同時，還採取措施防止將來發生欺詐或欺詐。
去中心化應用程式（dapps）
在以太坊平臺上，dapp是透過使用智慧合約與區塊鏈進行互動的介面。它們的行為類似於常規的web和移動應用程式，後端具有一定的可變性。
像其他任何東西一樣，dapp具有正屬性和負屬性：
優點
1.不可變：一旦資訊記錄在區塊鏈上，就無法更改。
2.tamper-proof：智慧合約不能被篡改。篡改將立即提醒區塊鏈上的每個參與者。
3.透明：dapp的智慧合約可公開稽覈。
4.可用性：只要以太坊網路上構建的dapp都將保持活動和可用。
缺點
1.不容置疑：智慧合約是由人編寫的。人為錯誤有可能造成一個問題，如果忽視該問題，該問題可能會加重。
2.透明：公開可稽覈的智慧合約是公開可用的，從而使駭客更容易尋求漏洞。
3，可擴充套件性：在大多數情況下，dapp限於其所駐留的區塊鏈的頻寬。
