從這些細節多方面認識 Uniswap V3:Gas 劇增、生態應用起步

買賣虛擬貨幣

除了眾所周知的特性,Uniswap V3 版由於協議複雜度的提升,存在這些可能會被忽略的小細節。

撰文:Donnager

Uniswap V3 版終於上線了,此次改進的核心在於解決「資金效率」的問題,因而推出了「範圍訂單」、「集中流動性」、「非同質化倉位」、「費率自定義」等特性,希望進一步推進 AMM (自動做市商)創新的邊界。

也可以從這篇精選文章《關於 Uniswap V3,你需要知道的一切》https://www.chainnews.com/articles/345963750419.htm中獲取有關 Uniswap V3 的一切資訊,包括特性速覽、深度剖析、生態應用進展、白皮書等。

但是除了眾所周知的這些特性外,Uniswap V3 還帶來了很多「小驚喜」,也是此前未正式上線前尚未被覆蓋到的細節。比如,Uniswap 終於實現了一次「復仇」,提供了一套可以遷移SushiSwap流動性的小工具。

但是 Gas 消耗卻毫無疑問的增加了,畢竟協議的複雜度在提升,另外生態、L2、使用者體驗也都是值得關注的話題。

鏈聞整理了有關 Uniswap V3 協議的可能會被忽略的小細節,希望能幫助你從更多方面瞭解這次升級。

LP 倉位即 NFT,竟自帶動效

Uniswap V3 從整體的前端設計來說也有著不小的改動,但整體還是保留了之前的風格。不過 Uniswap V3 的 LP 代幣(倉位)更改為非同質化代幣(NFT)後,NFT 的設計就有著很大的發揮空間,畢竟現在絕大多數的 NFT 也都是和數字藝術相關的。

當你為 V3 增加流動性後,會獲得一枚 NFT,如果你在 Uniswap 上檢視這個倉位後,會發現這個 NFT 還是動態的,邊框部分的文字在圍繞核心轉圈。

可以從 Uniswap V2 和 SushiSwap 遷移流動性

SushiSwap 在去年針對 Uniswap V2 進行「吸血鬼攻擊」後,Uniswap 一直都沒有針對 SushiSwap 進行直接的反擊(雖然在推特上一直嘲諷 SushiSwap),此次 V3 版本的流動性遷移小工具本來支援 V2 遷移也就夠了,但他們還順手支援了 SushiSwap 流動性的遷移,讓 SushiSwap 的使用者可以將自己的倉位可以方便的遷移到 Uniswap V3 上。

Layer2 版本進度尚未公開

此前 Uniswap 曾表示,最快將在 5 月 15 日左右推出基於 Optimism 網路的 Layer2 版本 Uniswap V3 協議,但是在此次上線主網的宣告中未曾提及這方面的進展。聯想到 Synthetix 也在前幾日遭遇了因 Optimism 延期而帶來的影響,L2 版本的 Uniswap V3 或許也會受制於 Optimism 網路研發進度的影響。

特別是如果大家發現 V3 版本的 Gas 消耗相比 V2 版本增加不少,使用者可能更期待的是 L2 版本的 V3 協議。這樣看來,Uniswap 應該早些考慮多 L2 的部署,不要因為一個 L2 網路的延期影響整個協議的進展。

會替使用者計算 V2 和 V3 中的更優價格

Uniswap V3 的流動性遷移已經開啟,目前的鎖倉量(TVL)已經突破了 2 億美元,不過相比 V2 的 80 多億美元 TVL,還是一個很早期的階段。

所以,就算 V3 可以增加資金利用率,V2 在目前階段可能還是可以提供更優的價格。當使用者使用 V3 版本進行交易時,如果 V2 的價格更優,Uniswap 網頁前端會建議使用者使用 V2 進行交易,反之亦然。

網站和 Info 站也更新為 V3 版

除了協議本身更新為 V3 版本之外(也就是智慧合約),Uniswap 網頁版也根據其特性進行了調整和改版,釋出了 V3 版本的前端頁面,涉及交易頁面、流動性頁面、投票頁面,以及資料聚合站 Uniswap.info。

Uniswap.info 一直都是官方推出的資料統計站點,可以檢視 TVL、交易量、交易趨勢等資料。目前來看 V3 的 Info 站點的首頁改動並不大,主要聚焦在較小的設計調整。

在交易對頁面中,新增可以檢視特定交易對流動性新增的情況,可以輔助使用者判斷新增流動性的範圍。

未完全支援中文

此前 Uniswap 已經支援了中文,但是在 V3 推出後,可以看到網頁上有部分文字翻譯成了中文,部分還是英文,略微有些混亂。不過相信團隊很快就能支援和完成翻譯的工作。

全新的流動性新增工具

流動性新增工具是此次針對 LP 調整最大的部分,新增時需要設定很多引數:

交易對(兩個資產)

手續費(0.05% 適合穩定幣、0.3% 適合常規資產、1% 適合小眾資產)

價格區間(一般設定在目標價格的上下一定百分比之間)

投入金額

填入這些資訊後,再進行資產的授權(如果都不是 ETH 的話,需要授權兩次),最後就能新增流動性,鑄造倉位 NFT 了。

Gas 消耗增加,提供流動性的交易增加超過 100%

Uniswap 曾在 V3 公開時表示 Gas 進行過最佳化,但是由於多倉位和非同質化流通性的情況,很明顯鏈上的計算量增加了,所以肯定會增加使用者的 Gas 消耗。

根據鏈上一些抽樣資料來看,提供 / 撤出流動性、交易 / 兌換的 Gas 的確都增加了。不過需要說明的是,Gas 的消耗根據使用者自己的地址、代幣的種類以及很多因素相關,所以僅供參考。

提供流動性(參考多個交易對):

V2:16 萬 Gas

V3:40 萬 Gas (相比 V2 增加了 150%)

交易 / 兌換(參考了 USDC/ETH 單路由交易對):

V2:13 萬 Gas

V3:14 萬 Gas (差別較小)

在鏈上找的一筆隨機交易,為 V3 增加 USDC/ETH 的流動性支付了接近 40 萬 Gas

注:其中均不包含代幣授權(Approve)交易,因為 V2 和 V3 都需要進行該操作,沒有區別。

生態應用蠢蠢欲動

Uniswap 已經逐漸演變成一種底層協議級別的應用了,很多第三方 DeFi 或者應用都可以基於 Uniswap 生態建立各類的應用,比如交易工具、資料工具、流動性挖礦解決方案等。

目前已經有幾款生態應用公開了,包括:

DeFiLab:模擬工具

由 DeFiLab 建立的 Uniswap V3 模擬工具,使用者可以透過該工具以及引數進行計算和模擬。具體可參考該文章:《Uniswap V3 已上線,瞭解一下如何用模擬器最大化流動性效益》https://www.chainnews.com/articles/312703707388.htm

Visor Gamma:資助主動做市策略

DeFi 協議 Visor Finance 宣佈成立新組織 Gamma,將資助 Uniswap V3 上主動的流動性提供者相關策略的研究和實施。Visor 希望透過 Gamma,獲得合適的資料科學和金融建模資源,以便實施最具吸引力的主動流動性策略,為 Visor 的金庫所有者提供服務。Visor 表示將為 Gamma 提供最初的 50 萬美元資金。具體可參考該文章:《三分鐘讀懂 Visor:Uniswap V3 生態通用協議流動性管理平臺》https://www.chainnews.com/articles/908664871098.htm

Charm Alpha Vaults:被動做市策略

鏈上期權協議 Charm Finance 推出新協議 Alpha Vaults,可用來自動管理 Uniswap V3 的流動性,使其集中流動性獲得更高的收益,並定期進行再平衡以減少無常損失。Alpha Vaults 的份額是 ERC-20 的形式,所以是可組合和可替換的。Alpha Vaults 將採用被動的再平衡策略,可以提高整體的效率,據他們的回測資料表明,被動的再平衡策略可以超過主動的再平衡策略。Charm Finance 表示 Alpha Vaults 即將在主網上線。

免責聲明:

  1. 本文版權歸原作者所有,僅代表作者本人觀點,不代表鏈報觀點或立場。
  2. 如發現文章、圖片等侵權行爲,侵權責任將由作者本人承擔。
  3. 鏈報僅提供相關項目信息,不構成任何投資建議

推荐阅读