區塊鏈正在逐漸被大眾熟知,尤其區塊鏈在金融方面的應用,更加得到了大家的關注。 中國率先宣佈推動央行數字貨幣之後,各個國家也不甘落後,先後加入央行數字貨幣的研發之中。
2019年的下半年,相繼有多個國家表示對央行數字貨幣看好。 但是對全球貨幣環境有龐大影響力的美聯儲,卻對央行數字貨幣的研發表現的異常“冷靜”。
在去年的11月份,美聯儲主席鮑威爾致信眾議院兩名議員時就稱,“美聯儲目前沒有計劃發行美元數字貨幣。 主要是因為現金在美國仍然被廣泛使用,並且支付網路眾多,銀行領域多元化。 目前還不清楚一個通用的央行數字貨幣(CBDC)能在美國提供什麼額外的價值。 ”
不止鮑威爾表示了對央行數字貨幣的“懷疑”。 一個月之後,也就是去年12月,在眾議院金融服務委員會聽證會上,美國財政部長姆努欽於也表示,他與鮑威爾都同意,在未來五年中,美聯儲無需發行數字貨幣。
不過美聯儲主席鮑威爾也表示,美聯儲會密切關注其他國家推出CBDC的進展是否會影響到美國。
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美聯儲有望發行“央行數字貨幣”
也許是對其它國家的密切關注讓美聯儲突增危機感,僅僅幾個月之後,美聯儲對於央行數字貨幣的態度就有了大的轉變。
2月5日,美聯儲理事、長期研究加密資產的佈雷納德,在斯坦福的演講中,透露出: 美聯儲對發行央行數字貨幣的研究更加深入,態度更加開放 。
佈雷納德表示,由於美元的重要性,美聯儲需要在央行數字貨幣(CBDC)相關的研究和政策方面都處於前沿。 像其他央行一樣,美聯儲正在研究用於數字貨幣相關技術,包括可能用於CBDC的技術。
佈雷納德透露,當前美聯儲研究的問題包括以下幾個方面: 數字貨幣能否使支付系統變得更加簡單和安全,數字貨幣是否會影響金融穩定,單筆轉賬功能是否會影響銀行收益,如何解決隱私及欺詐問題,數字貨幣是否能夠被視為法定貨幣等 。
據路透社報道,佈雷納德的說法顯現世界多國央行對“臉書”天秤幣等私營數字支付系統和貨幣興起的擔憂。 對於美聯儲未來是否可能發行數字貨幣,她的表態也較以往更加開放。
在2月11日,鮑威爾對於央行數字貨幣也有了積極的迴應,他表示,美聯儲在努力開展央行數字貨幣相關的工作,有許多這個領域的專案在進行,但尚未決定開始創造或發行自己的央行數字貨幣。
2月12日鮑威爾向美國國會作證時談及加密貨幣的問題時表示,美聯儲正在就數字貨幣的問題展開廣泛的工作。 此外,他還表示,Facebook旗下的加密貨幣“天秤幣”(Libra)點燃了數字貨幣的“星星之火”。
鮑威爾在短短數日之內,不止一次的表達了對央行數字貨幣更加開放的態度,這也表示美聯儲發行“央行加密數字貨幣”的可能性也在逐漸增大。
在新的經濟形勢下,數字貨幣憑藉其獨特優勢已經成為了世界範圍內金融改革新趨勢,美國為了維護美元在世界範圍內的霸權地位,必須要在數字貨幣這一新興領域取得統治地位,所以當Libra和一眾國家推出數字貨幣的情況下,美聯儲逐漸開放對央行數字貨幣的態度也是目前全球的金融形勢所推動的。
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各國央行數字貨幣發行帶給美元的打擊
各國央行數字貨幣的發行會帶來哪些好的影響? 會對美元有哪些方面的打擊呢?
央行數字貨幣的發行,可以刺激經濟增長。 央行發行數字貨幣能夠更加高效地制定和執行貨幣政策。 紐西蘭儲備銀行釋出了一份題為“央行發行數字貨幣的利與弊”的報告,裡面總結道數字貨幣是一個更舒服、安全、便利的分配手段,相比較於現金,尤其在特定場景比如非貨幣化的地方它能夠更加便捷地轉化成法幣。
辛巴威儲備銀行報告還總結道,基於區塊鏈發行的國家,數字貨幣比現在的貨幣體系的交易成本會更低,貨幣政策管理也將更容易。 此外,RMI(落基山研究所)的理事Hilda C. Hein也說,加密貨幣將有助於RMI投入更多資金支援應對全球氣候變化、清潔能源、被核武器試驗影響人群的醫療問題以及教育等領域。
而對於一些依賴美元的國家,引入央行發行的數字貨幣將降低美元化程度,反過來可以維護金融領域的主權。 對於一些依賴美元但是又跟美國沒有簽訂友好條款的國家,引入央行發行的數字貨幣能夠幫助他們逃脫美元的制裁。
現在更是有很多訊息稱,以美元為主導的體制會過渡到人民幣、歐元、美元多種貨幣的體制,因為全球經濟都不想依賴於美元,未來至少會有三種關鍵貨幣(人民幣、美元和歐元)成為主導。 這一訊息的產出更是給美元帶來很大的壓力。
但是即使訊息有依據,這個過度的過程仍然是漫長的,目前為止,美聯儲仍對全球貨幣環境有龐大的影響力,並且美聯儲對於央行數字貨幣的研發也不排除會有意制定新的、有利於他們自己的規則,來保證自己霸主的地位。
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美聯儲對全球貨幣環境的影響
那麼美聯儲為何能對全球貨幣環境帶來重大的影響? 其實這種影響力主要體現在,美聯儲對於全球總需求的增長的貢獻,幾乎比任何其他央行都大。
首先,由於美元的儲備貨幣地位,多數新興經濟體和一部分發達經濟體,都會或明或暗地將其貨幣與美元掛鉤。 這也意味著這些國家,已經將貨幣政策委託授權給了美聯儲,這些“美元集團”經濟體貨幣政策的制定會直接受到美國貨幣政策的牽制。
其次,全球龐大且不斷增長的美元信貸資產,也使美聯儲任何影響美元價值的行動,都將影響到大批國家或經濟體的外債負擔產生。
最後鑑於美元集團規模龐大,其他發達經濟體央行在制定政策時,不得不時刻留意美聯儲的動向,並採取相對應的措施。 這些表明,即使是發達經濟體成熟市場的央行,也無法倖免美聯儲政策的影響。
美聯儲考慮發行央行數字貨幣意味著什麼?
美聯儲考慮發行央行數字貨幣,勢必會給全球金融體系以及加密數字貨幣市場帶來重大的影響。
首先如果美聯儲考慮發行央行數字貨幣肯定會帶動其它國家加速發行央行數字貨幣的腳步,美國作為科技的標杆,如果能夠考慮並率先發行了央行數字貨幣,各國必然會紛紛跟進,我國的貨幣數字化程序也會極大地加速。
其次美聯儲的加入定會給區塊鏈行業打入一針強心劑。 加速區塊鏈行業的全球發展,讓區塊鏈不在是少數人所瞭解的技術,並進一步證實了區塊鏈在金融方面的巨大作用。
最後美聯儲能夠考慮發行央行數字貨幣,並積極開放對央行數字貨幣的態度,也很好的證明了實體經濟正在虛擬化,數字貨幣正在入侵實體經濟。
隨著網際網路發展的時間越長、生活形態越來越數字化,兩種經濟趨勢正彼此衝擊與融合: 一是實體經濟交易正在虛擬化,我們越來越頻繁使用電子錢包、線上刷卡、支付系統;二是數字形式的虛擬貨幣也一步步入侵實體經濟,讓人不必花真實的錢,也能進行實體消費 。
美聯儲對於央行數字貨幣的積極態度讓我們看到了加密市場的可期性,雖然目前美聯儲並沒有明確表態將會發行央行數字貨幣,但也證明了各國央行數字貨幣的推進的確給美元帶來了影響,更加證明了加密數字貨幣的發展對世界的影響。