昨晚受到行情影響，以太坊上借貸協議的清算量達1.31億美元，創下歷史記錄，而據行情網站debank對以太坊上借款規模的統計，目前僅僅搭建在以太坊上的去中心化借貸協議的借款總量已接近100億美元，相較於半年前，借款規模已經增長一百倍。
來源：debank.com，近一年defi借貸發展規模變化
早在小編《defi是什麼》https://www.chainnode.com/post/433285 一文中就提到去中心化借貸是去中心化金融（defi）的三架馬車之一。本文將用更簡單的方式給大家解釋什麼是去中心化借貸？和中心化借貸（傳統金融）的區別在哪裡？去中心化借貸的一般玩法是什麼？參與去中心化借貸又會面臨哪些風險呢？go！
說起借貸，其實大家都不陌生，為啥要借錢？還不是缺錢？誰都有手頭一緊的時候，逢年過節沒錢，套現個信用卡，尋點生活費。
什麼是去中心化借貸？
去中心化借貸是指透過去中心借貸協議匹配借方與貸方，再質押確認後即時劃轉資產、完成借貸行為。
現在大部分去中心化借貸平臺採用的是超額抵押借貸模式，以去中心化借貸平臺compound為例，借方和貸方借方和貸方透過流動性交易池進行交易。借款方把錢存在池子裡拿利息，貸款方用自己的比特幣/以太坊等幣從池子裡面超額（可能150：100）的貸出穩定幣套現，每個貸款和借款的利率由池子的流動性大小來確定，即由貸方提供的貨幣總數量和借方的需求總數量之間的比率而波動。
早期還有點對點借貸平臺比如lend，不過終究因為撮合難度大，最終也演變成借方貸方透過流動性交易池來交易的aave。
簡單來說，如果礦工小a手裡有很多比特幣，但他對比特幣的期望遠不止現在的價格，不想”賤賣“自己的比特幣，遂透過某借貸平臺質押自己的比特幣，換出穩定幣再兌換法幣用於生產成本和生活成本。如果幣價此刻翻了一倍，他就可以再用usdt把應付的本金和利息還進去，拿回自己的幣，既解了燃眉之急，又能夠減少自己低價賣出幣的損失。投資者小b他手裡有幣，不願意交易，放在借貸平臺，可以領取一定的收益也不失為一個很好的賺錢機會。
去中心化借貸的流程圖如下
去中心化借貸平臺的優勢在哪裡？
談到優勢，要說到兩個點，一個是它相較於傳統金融的借貸，二是它相較於中心化的加密借貸機構來說。
回想傳統的中心化借貸，使用者大部分時間被消磨在複雜的材料和漫長的審批程式上。小編找了關於將房子抵押給銀行貸款的流程，流程繁瑣，還要涉及各種信用證明，更更重要的是目前銀行也不承認加密貨幣做抵押物。
複雜又麻煩的抵押貸款流程
而中心化的加密借貸機構雖然接受加密貨幣作為抵押物，（ps:熊市中確實有很多這樣的公司和機構接受抵押加密貨幣)，但是選擇這類中心化的機構，就是把幣託管給他們，需要承擔幣被挪用或者機構私吞跑路的風險，質押者沒有了自己資產的掌控權，這危險不說，也明顯違背了區塊鏈精神。
而使用去中心化借貸平臺既少了上面各種認證的步驟，借貸雙方也完全不用擔心平臺動用自己的幣，只要掌握好自己的私鑰，幣就永遠掌握在自己的手裡。
以mov的”jiedai“來說，首先使用者的資產都是全部在鏈上，所有的交易記錄在blockmeta上可以檢視（blockmeta.com）安全透明，不用擔心誰挪用你的幣；其次”jiedai“是基於高效能側鏈vapor，參與借款或者貸款都是秒級確認，存幣使用者存幣後可以立刻提取本金和利息，而借幣使用者可以很快歸還借幣並獲取抵押品；mov”jiedai“ 的整體使用體驗和傳統網際網路理財產品無太大差別，即使你是defi小白，也可以輕鬆上手。
去中心化借貸平臺的不足
去中心化借貸雖然總的來看，少了複雜的手續和步驟，但是操作也相較繁瑣，再加上目前大部分的借貸平臺是基於以太坊平臺，動輒幾百的操作手續費，鏈上擁堵大大提高了試用的成本，把很多使用者阻擋在門外，這也是decentralized 的使用者量比 centralized規模小很多的重要原因。
compound上繫結錢包需要花費近百元gas費，參與抵押存幣等行為更是要花上數百上千的gas費，對小白使用者實在不友好。
如果昨天的極端行情，如果因為擁堵不能及時新增借貸平臺的質押資產，可能就面臨被清算的風險，到今天就會發現”價格沒變，幣沒了“的悲慘故事。
另外，現在多數基於以太坊上的去中心化借貸平臺可質押的幣多數為erc20代幣，比較熱的專案波卡以及老牌公鏈等專案都很少見，也限制了一些投資人參與defi平臺享受其中紅利的機會。
”jiedai“和以太坊上借貸相比，mov的借和存均不收取任何鏈上手續費，極大的降低了使用者的成本；如果臨近清算線，輕鬆點選”還幣“或者增添抵押物即可防止被清算，也無擁堵問題。
目前”jiedai“除了支援btc、eth的質押借貸，相較於以太坊上借貸平臺新增了熱門專案波卡dot、老牌公鏈專案萊特幣ltc，比原鏈btm等借貸，增加了使用者的選擇性。
去中心化借貸重要概念——清算
因為去中心化借貸都是超額抵押，清算線在150左右，也就是如果你最少需要質押150元的btc，才能貸出100元的其他的幣，低於這個線，平臺的智慧合約就會自動觸發，將質押的幣凍結進行拍賣或者出售，將借款人的本金與利息歸還。這個過程就需要清算人來完成，看到賬戶抵押物不足，清算人就介入以折扣價買下貸款人的抵押物，並補充部分借款資金，將貸款人的賬戶 引數調整至理想的狀態（大於 1.5）。
清算人保護協議穩健執行，併為自己賺取一筆不錯的套利交易。defi清算人能獲得很豐厚的獎勵，同時也需要很硬核的技術，在區塊律動的《硬核 | defi清算人的經濟理論》https://www.8btc.com/article/6600469就介紹了清算人是如何實現在保證利潤，清算人之間又是如何爭奪機會的？不可謂不復雜，但mov”jiedai“為每個人都創造了清算獲利的機會，獨創的defi借貸大眾拍賣工具，讓使用者在借貸平臺就可以使用荷蘭拍的方式競拍低於清算線的抵押物，獲得收益。
去中心化借貸的規模在過去一年增大了一百倍，但它與傳統金融中的借貸規模相比還是九牛一毛，mov的”jiedai“希望透過更低門檻和更簡便的方式讓更多人可以參與其中，感受defi的魅力。
現在就下載bycoin錢包（http://bycoin.im/）或者直接訪問網頁版https://jiedai.io/lending 試用，注意清算線哦~
